基本面:昨日,美国多项经济数据向好,支持市场对美联储11月常规降息25个基点的押注,美股多上涨。美股指仅道指跌。道指6月以来首次四日连跌,受IBM和波音的拖累。标普四个交易日里首次上涨。10年期美债收益率和美元跌离三个月高位,日元升穿152,黄金保持高位震荡,白银一度跌近1.4%。
数据方面,美国10月Markit制造业PMI再萎缩,服务业稳健,通胀向好,就业疲软。由于服务业需求强劲,美国商业活动在10月份的大部分时间保持稳健增长,预期反弹至两年多来的高点。不过,制造业连续第三个月陷入萎缩,但萎缩幅度略有放缓。虽然投入成本仍然居高不下,但综合售价指数本月降至四年多来的最低点。综合就业指数连续第三个月萎缩。美国上周首申失业金人数意外下降,续请人数受飓风影响增至三年来最高水平。美国10月19日当周首次申请失业救济人数22.7万人,预期24.2万人,前值24.1万人。持续申领失业救济金人数在前一周增加到近190万。
欧洲方面,欧元区10月制造业PMI持续低迷,德国制造业好于预期,法国全面加速萎缩。10月,欧元区制造业生产持续低迷,服务业增长放缓。德国制造业下降略有缓解,但失业人数增加;法国新业务总量大幅下降,商业活动加速萎缩。
黄金技术面:
日线图:
昨日,受美国经济数据影响,美联储11月降息预期有所回升,黄金也如期反弹,保持高位震荡,日线收带上下影的阳线。整体形态上看,黄金在前日大阴线下挫后,昨日反弹回升,但阳线实体未能将阴线完全包拢,若无更多数据刺激,金价或将继续保持高位震荡,等待均线逐步上跟。
小时图:
小时图上,昨日黄金反弹力度较好,重返均线上方,将偏空形态转为围绕均线震荡走势。短线形态上看,金价站上均线后,虽仍有下探动作,但均线下方都以下影线为主,整体震荡重心保持在均线上方,这对黄金多头较为有利,后市或先以斜向上的震荡收敛为主。因此在操作上,建议采取高抛低吸震荡操作。
操作建议:
2725附近轻仓做多,止损2718,目标2745
2745附近轻仓做空,止损2752,目标2725
白银技术面:
日线图:
日线图上,昨日白银日内一度跟随黄金震荡反弹,但尾盘白银回撤较大,甚至跌破前日大阴线的低点,日线收长上影阴线。整体形态上看,白银偏离均线较远,短线或需要更多调整时间,逐步震荡下探20EMA均线或者横盘等均线上跟,下方重要支撑在32.50附近。
小时图:
昨日,白银如期围绕均线上下震荡,但美盘阶段下挫力度较大,直接跌出调整新低,且随后保持低点附近横盘。目前白银仍在均线下方,短线走势偏弱,若日内下破33.40短线支撑位置,银价将直接考验32.50附近的重要支撑。因此在操作上建议,在站上均线之前,先以逢高做空为主,站上均线后,再转为高抛低吸震荡操作。
操作建议:
33.80附近轻仓做空,止损34.00,目标32.50
日内需要重点关注的数据和事件 2024年10月25日 周五
数据:
16:00 德国10月IFO商业景气指数
20:30 美国9月耐用品订单月率
22:00 美国10月密歇根大学消费者信心指数终值
22:00 美国10月一年期通胀率预期终值
事件:
23:00 2025年FOMC票委、波士顿联储主席柯林斯参加该行一次活动的炉边谈话。